An catégorie d'actifs est un regroupement d'investissements qui présentent des caractéristiques similaires et sont soumis aux mêmes lois et réglementations. Les classes d'actifs sont constituées d'instruments qui se comportent souvent de la même manière sur le marché.
Historiquement, les trois principales classes d'actifs étaient les actions, les obligations et les instruments du marché monétaire. Les actifs d'investissement comprennent à la fois des instruments corporels et incorporels que les investisseurs achètent et vendent dans le but de générer des revenus supplémentaires à court ou à long terme.
Cofinancement a été développé par le Programme de développement des Nations Unies et collègues. Il s'agit d'une approche par laquelle deux ou plusieurs secteurs ou détenteurs de budget, chacun avec des objectifs de développement différents, cofinancent une intervention ou un domaine d'investissement plus large, qui fait progresser simultanément leurs objectifs respectifs. Le cofinancement ne nécessite pas de ressources supplémentaires ni d'augmentation des investissements en capital. Il permet plutôt d'optimiser l'allocation des ressources existantes entre les secteurs pour maximiser les résultats intersectoriels.
La méthodologie de cofinancement nécessite que différents ministères, secteurs ou détenteurs de budget sortir de leurs silos actuels et travailler ensemble. Cela comprend des mécanismes intersectoriels efficaces de gouvernance, de planification et de financement à travers leurs mécanismes interinstitutionnels et de coordination.
Investissement communautaire fonctionne en vendant une part d'une entreprise à des membres de la communauté. Les membres d'une société de bienfaisance communautaire peuvent devenir des actionnaires de la communauté et investir dans des entreprises locales fournissant des biens et des services qui répondent aux besoins locaux. Les membres s'attendent à un retour sur investissement modeste.
Le rendement payable est basé sur le principe selon lequel les intérêts ne doivent pas dépasser ce qui est suffisant pour attirer et retenir l'investissement. Les membres investissent en sachant qu'ils seront récompensés principalement par un dividende social plutôt que par un dividende monétaire.
Cet alignement à long terme des intérêts des propriétaires, des investisseurs et des clients est au cœur du mouvement de l'entreprise communautaire: l'objectif communautaire de l'entreprise est le principal motif d'investissement. La tâche centrale de toutes les initiatives de partage communautaire est de renforcer l'adhésion.
Financement participatif est un moyen de collecter des fonds pour financer des projets, des entreprises «en démarrage» ou des événements caritatifs. Il permet aux collecteurs de fonds de collecter de l'argent auprès d'un grand nombre de personnes via des plateformes en ligne. Les plates-formes doivent être gérées et administrées de manière à ce que l'argent recueilli soit versé aux parties visées. Cependant, certaines plateformes demanderont un pourcentage de frais pour gérer les opérations de financement participatif, mais cela peut être sur la base du tout ou rien (cela signifie que si vous n'atteignez pas votre objectif, vous ne payez pas leurs frais et tout l'argent est retourné).
Le financement participatif est le plus souvent utilisé pour accéder à des fonds alternatifs. C'est une manière innovante de trouver des financements pour de nouveaux projets et peut être un moyen de cultiver une communauté basée sur le nouveau projet - par exemple une préoccupation ou un problème social.
La plupart des types de financement participatif comprennent:
- Prêt entre particuliers: La foule prête de l'argent à une entreprise en sachant que l'argent sera remboursé avec intérêts. C'est très similaire à l'emprunt traditionnel auprès d'une banque, sauf que vous empruntez à de nombreux investisseurs.
- Crowdfunding en actions: Vente d'une participation dans une entreprise à un certain nombre d'investisseurs en échange d'un investissement. L'idée est similaire à la façon dont les actions ordinaires sont achetées ou vendues en bourse ou à un capital-risque.
- Crowdfunding basé sur les récompenses: Les individus font un don à un projet ou à une entreprise dans l'espoir de recevoir en retour une récompense non financière, comme des biens ou des services, à un stade ultérieur en échange de leur contribution.
- Financement participatif basé sur les dons: Les particuliers donnent de petites sommes pour atteindre l'objectif de financement plus large d'un projet caritatif spécifique sans recevoir de retour financier ou matériel.
- Partage des bénéfices / partage des revenus: Les entreprises peuvent partager leurs bénéfices ou revenus futurs avec la foule en échange d'un financement immédiat.
An Un investissement équitable est un investissement par achat de capital social. Si la structure juridique d'une organisation de la société civile le permet (c'est-à-dire une société anonyme), elle peut vendre ses actions à des particuliers ou à des institutions. Les fonds peuvent ensuite être utilisés pour le démarrage, la croissance ou le fonds de roulement.
Une société anonyme peut vendre tout ou partie de ses actions à des investisseurs. Cependant, cela peut diluer la propriété et le contrôle de la société, car les actionnaires peuvent être en mesure de demander à l'équipe de direction de changer de stratégie opérationnelle. Les investisseurs s'attendront également à des dividendes, de sorte que tous les fonds ne seront pas réinvestis dans l'entreprise.
A Évaluation de l'impact des inégalités de santé (HIIA) est un outil permettant d'évaluer l'impact sur les gens de l'application d'une politique ou d'une pratique proposée, nouvelle ou révisée. HIIA évalue l'impact sur; inégalités de santé, personnes ayant des caractéristiques protégées, droits de l'homme et situation socio-économique. De nombreuses politiques, plans, propositions ou décisions ont le potentiel d'avoir un impact sur la santé et potentiellement d'élargir les inégalités en matière de santé. En conduisant une HIIA, les impacts potentiels peuvent être considérés et des mesures prises pour réduire ces impacts.
Les analyses d'impact aident à:
- garantir la non-discrimination
- élargir l'accès aux opportunités
- promouvoir les intérêts des personnes aux caractéristiques protégées.
L'IIAI doit être menée lorsque la politique, le plan ou l'instrument financier est encore en projet. Il doit être suffisamment développé pour comprendre les impacts potentiels, mais pas suffisamment développé pour que des changements ne soient pas possibles à la suite de l'évaluation.
Pour plus d'informations, visitez cette page à partir de NHS Ecosse.
Services de promotion de la santé peut être définie comme toute activité organisée par un service public ou une autre organisation / institution qui va au-delà de la concentration sur le comportement individuel vers un large éventail d'interventions sociales, économiques et environnementales.
Promotion de la santé est le processus permettant aux gens de mieux contrôler et d'améliorer leur santé. Il représente un processus social et politique global, qui comprend des actions visant à améliorer les compétences et la capacité des individus à accroître leur contrôle sur les déterminants de la santé, et des actions visant à modifier les conditions sociales, environnementales et économiques pour faire face à leur impact sur la santé publique et individuelle.
Pour en savoir plus sur la promotion de la santé et pourquoi c'est important, veuillez consulter le premier chapitre de notre guide 'Qu'est-ce que la promotion de la santé?'
L'affectation d'une taxe spécifique à une fin de dépense particulière.
Notre InvestEU Programmes s'appuie sur le Plan d'investissement pour l'Europe. Au cours de la prochaine période budgétaire de l'UE 2021-2027, il rassemblera le Fonds européen pour les investissements stratégiques et 13 instruments financiers de l'UE actuellement disponibles.
Le programme InvestEU réunira le Fonds européen pour les investissements stratégiques et 13 instruments financiers de l'UE actuellement disponibles. Déclenchant au moins 650 milliards d'euros d'investissements supplémentaires, le programme vise à donner une impulsion supplémentaire aux investissements, à l'innovation et à la création d'emplois en Europe.
Pour plus d'informations, visitez le site cette page sur InvestEU et d'autres formes de financement.
A prêt est une forme traditionnelle de financement qui implique une somme d'argent qui est empruntée et doit être remboursée, généralement avec intérêts. UNE prêt sécurisé est celui qui est protégé (pour l'émetteur - garanti) contre un actif corporel, par exemple un bâtiment, un équipement et un terrain.
L'emprunteur mettra en gage un actif corporel tel qu'un bâtiment ou un équipement pour bénéficier d'un prêt. En cas de défaut, le prêteur peut prendre possession du bien qui peut ensuite être vendu pour récupérer le prêt.
Les prêts peuvent impliquer un installation de secours qui est un engagement par un prêteur d'avancer un montant spécifié de fonds pour une période de temps (c'est-à-dire une ligne de crédit) pour un projet particulier, qui ne peut être prélevé que si les recettes budgétisées ne se matérialisent pas.
Contrats de résultats sociaux, également appelés fonds de résultats, est un nouveau mécanisme d'investissement dans les services de promotion de la santé. Les contrats de résultats sociaux (SOC), également appelés fonds de résultats, sont des contrats dans lesquels les paiements ne sont effectués que lorsque des résultats sociaux (ou de promotion de la santé) préalablement convenus sont atteints par le programme / l'organisation financé.
Cliquez ici pour en savoir plus sur les contrats axés sur les résultats sociaux.
Paiement par résultats, également connu sous le nom de paiements par résultat, est la pratique consistant à payer les prestataires pour la prestation de services après que les résultats convenus ont été atteints. L'avantage pour un commissaire de service de ce modèle est que l'argent public n'est dépensé que lorsque les résultats sont atteints, de sorte que l'argent n'est pas dépensé pour des services improductifs. Cependant, les systèmes de paiement par résultats se sont avérés complexes et coûteux à mettre en place et impliquent souvent que les prestataires prennent un niveau de risque très élevé.
Le paiement par résultats comprend un assortiment de différents modèles, notamment:
- Modèle binaire: Le fournisseur doit atteindre un objectif absolu. Le modèle est binaire en ce sens qu'il existe une distinction absolue oui / non quant à savoir s'ils reçoivent un paiement; le paiement n'est pas évalué pour l'obtention de résultats moindres. Un exemple est le programme de travail où les utilisateurs de services devaient retourner au travail pour une période déterminée ou aucun résultat n'est financé.
- Schéma de fréquence: Contrairement au modèle binaire, les récompenses sont échelonnées selon la fréquence de résultats convenue, les paiements augmentant à mesure que les résultats augmentent. C'était le modèle utilisé dans les projets pilotes du ministère de la Justice pour traiter le nombre de nouvelles condamnations.
- Modèle hybride de subvention et de paiement par résultats: Il s'agit d'un modèle mixte où le coût de la prestation d'un service est financé, mais les paiements supplémentaires sont récompensés sous forme de primes si des impacts supplémentaires sont démontrés à la fin d'un programme.
Les fournisseurs du secteur bénévole, en particulier les plus petites organisations, ont généralement besoin d'un financement de démarrage et de revenus pour leur permettre de fournir un service. En contrat de paiement au résultat, ce financement peut être assuré par un maître d'œuvre ou par un investisseur social sous forme de prêt ou d'obligation à impact social.
Obligations à impact social (SIB), également appelées payer pour le succès (PFS), sont une forme de contrats basés sur les résultats entre le secteur public et privé. Le premier accepte de payer pour une amélioration substantielle des résultats sociaux d'une population spécifique, ce qui réduira les coûts du secteur public à long terme. Le secteur privé paie initialement pour l'intervention, qui est fournie par des prestataires de services ayant fait leurs preuves. Le secteur privé ne sera remboursé que si un impact social significatif est atteint. Les obligations à impact social sont conçues pour surmonter les défis que les gouvernements doivent relever pour investir dans la prévention et l'intervention précoce.
Ils atténuent les risques d'échec et attirent des investisseurs d'impact, qui souhaitent tester l'innovation et mettre à l'échelle des programmes réussis. Les investisseurs fournissent un financement flexible à des programmes conçus pour répondre aux besoins des groupes vulnérables afin d'améliorer leur vie.
Les organismes de bienfaisance et les entreprises sociales peuvent émettre des obligations (Obligations de bienfaisance) comme une forme de dette à long terme pour développer les opérations commerciales. Une organisation peut être en mesure d'émettre des obligations si elle dispose d'une source de revenus sous-jacente viable avec laquelle rembourser les détenteurs d'obligations (par exemple, une organisation qui gère une chaîne de magasins de charité).
Dans certains cas, les investisseurs peuvent également recevoir le remboursement en termes non monétaires, tels que les biens et services fournis par l'entreprise. En outre, des allégements fiscaux pour les investisseurs peuvent être accordés par les gouvernements centraux. Par exemple, cela permet aux investisseurs de réduire leurs charges fiscales de 5% par an pendant cinq ans.
Pour en savoir plus sur les SIB, visitez ce financement à impact social.
Quasi-équité, également connu sous le nom d'investissement à participation aux revenus, est généralement structuré comme des investissements où le rendement financier est calculé en pourcentage des flux de revenus futurs de l'entreprise détenue et des ponts entre la dette et les capitaux propres et vise à refléter certaines des caractéristiques des deux.
Un investissement en quasi-capital peut être une source de financement utile lorsque le financement par emprunt est inapproprié ou trop onéreux pour les organismes de bienfaisance ou les entreprises sociales, ou lorsque le capital-actions peut ne pas être possible en raison de la structure juridique de l'entreprise investie. Contrairement à un prêt, cet investissement dépend de la performance financière de l'organisation. Si les performances financières futures attendues ne sont pas atteintes, un rendement financier inférieur, voire nul, est versé à l'investisseur. À l'inverse, si la performance est meilleure que prévue, un rendement financier plus élevé peut être dû.
Un investissement en quasi-fonds propres peut être structuré de sorte que son rendement soit plafonné (par exemple, les paiements de participation aux revenus ne peuvent pas dépasser le double de la taille de l'investissement d'origine), ou être limité dans la durée (par exemple, le droit à la participation aux revenus s'éteint après une période de temps spécifiée) .
Retour sur investissement est une métrique permettant d'obtenir des retours sur investissement significatifs couvrant des méthodologies variées, qui ne sont pas simples mais qui méritent une meilleure compréhension. Ce sont les principaux aspects pertinents.
Il y a la mesure conventionnelle de la rentabilité financière du Taux de rendement interne (TRI) qui est utilisé, par exemple, par des entreprises ou des institutions financières, pour des zones avec des prix fiables. De même, le Taux de rentabilité économique (ERR) est utilisé par des institutions publiques telles que la Banque européenne d'investissement.
Les gouvernements ou les entreprises procèdent à l’évaluation de l’efficacité des investissements, des projets et des programmes en calculant dans un «Analyse coûts-bénéfices»(CBA). Une analyse coûts-avantages est un processus d'analyse des décisions. Un analyste fait la somme des avantages d'une situation ou d'une action, puis soustrait les coûts associés à cette action. Les analystes peuvent créer des modèles pour attribuer une valeur monétaire (euro, dollar, etc.) à des éléments immatériels, tels que les avantages et les coûts associés à la construction d'un projet d'infrastructure comme un nouvel hôpital, une route ou une ligne de chemin de fer.
Plus précisément, pour le domaine de l'impact social, il y a eu développement de l'indice de Taux de rendement social (SroI). Malheureusement, la méthodologie pour cette métrique particulière n'est en aucun cas réglée. Il contient une variété d'éléments, valorisés différemment selon l'analyste: engagement des parties prenantes, articulation des processus de changement, monétisation lorsque cela est possible, transparence, etc. est plus proche d'un rapport avantages / coûts.
Taux de rendement interne (TRI) est un taux d'intérêt qui donne une valeur actuelle nette de zéro lorsqu'il est appliqué à un flux de trésorerie projeté d'un actif, d'un passif ou d'une décision financière. Ce taux d'intérêt, où les valeurs actualisées des entrées et des sorties de trésorerie sont égales, est le taux de rentabilité interne d'un projet considéré, et la décision d'adopter le projet dépendrait de sa taille par rapport au coût du capital. En langage clair, cela signifie qu'il s'agit du taux auquel un projet d'investissement promet de générer un rendement pendant sa durée de vie utile. En d'autres termes, il est utilisé pour estimer la rentabilité des investissements potentiels.
Taux de rentabilité économique (SE TROMPER) est un taux d'intérêt auquel le coût et les avantages d'un projet, actualisés sur sa durée de vie, sont égaux. Le TRE diffère du taux de rentabilité financière en ce qu'il prend en compte les effets de différentes mesures fiscales (allégements fiscaux, subventions) pour calculer le coût réel du projet. En outre, les TRE peuvent inclure des revenus ou de la valeur ajoutée qui devraient être générés par des améliorations environnementales et sociales, telles que l'effet de l'eau potable sur les résultats de santé ou l'amélioration du niveau de scolarité des femmes sur les revenus.
Analyse coûts-avantages (ACB) est une approche systématique d'estimation des forces et des faiblesses des alternatives utilisées pour déterminer les options qui fournissent la meilleure approche pour obtenir des avantages tout en préservant les économies. De manière plus simple, c'est une méthode pour prendre des décisions en comparant les coûts de l'activité à ses avantages. L'ACB est une évaluation qui quantifie en termes monétaires la valeur de toutes les conséquences de l'activité.
Retour sur investissement social (SROI) compare la valeur actuelle nette des avantages à la valeur actuelle nette des ressources investies, mais il vise à le faire en tenant compte de l'ensemble de la valeur générée, au-delà de la dimension microéconomique étroite. Le SROI considère non seulement les avantages générés pour l'investisseur, mais se concentre également sur la valeur sociale créée pour la société, y compris les autres groupes de parties prenantes. La définition de SROI est encore largement débattuexc.
Calculatrice RoI, développé par le Commonwealth Fund, vise à aider les organisations communautaires et leurs partenaires du système de santé à planifier un financement durable des services sociaux destinés aux patients aux besoins élevés et aux coûts élevés. L'outil est destiné aux systèmes de santé, aux prestataires de soins médicaux et aux prestataires de services sociaux pour explorer, structurer et planifier des arrangements financiers durables pour soutenir la prestation de services. L'algorithme de base de l'outil calcule les rendements financiers des partenariats en soustrayant les dépenses liées à l'offre de services sociaux des avantages financiers des événements médicaux évités.
Pour utiliser l'outil, il sera nécessaire d'estimer ce que seraient les coûts médicaux globaux de la population ciblée dans le cadre de soins standard, c'est-à-dire en l'absence de services sociaux. - https://www.commonwealthfund.org/roi-calculator
A taxe sur le péché est une taxe d'accise spécifiquement prélevée sur certains produits jugés nocifs pour la société et les particuliers, par exemple l'alcool et le tabac, les bonbons, les boissons gazeuses, les fast-foods et le sucre. Les taxes sur le péché sont utilisées pour dissuader les individus d'adopter des comportements préjudiciables à leur santé ou socialement indésirables. Leur objectif est de réduire la demande de produits nocifs en augmentant leur prix. Les recettes générées par les taxes sur le péché peuvent être utilisées pour financer des initiatives visant à améliorer la santé publique.
Notre déterminants sociaux de la santé (SDOH) sont les conditions dans lesquelles les gens naissent, grandissent, travaillent, vivent et vieillissent, ainsi que l'ensemble plus large de forces et de systèmes façonnant les conditions de la vie quotidienne. Ces forces et systèmes comprennent les politiques et systèmes économiques, les programmes de développement, les normes sociales, les politiques sociales et les systèmes politiques.
Les déterminants sociaux sont façonnés par la répartition de l'argent, du pouvoir et des ressources aux niveaux mondial, national et local. Leur répartition, à son tour, peut être modifiée par la mise en œuvre d'une politique. Il a été avancé que les déterminants sociaux de la santé sont responsables d'une grande partie des inégalités en matière de santé à l'intérieur et entre les pays.
Notre gradient social fait référence à la diminution linéaire ou progressive de la santé qui accompagne la diminution de la position sociale. Il représente l'association entre la position socio-économique et la santé dans l'ensemble de la population. Quelle que soit la mesure de la santé, il y a généralement un gradient où plus une personne ou un groupe est socialement avantagé, meilleure est sa santé. Au fil du temps, le gradient dans son ensemble a tendance à se déplacer vers le haut parce que la santé de la plupart des groupes s'améliore. Cependant, le degré et le taux d'amélioration ont tendance à être plus importants dans les groupes sociaux les plus favorisés, ce qui signifie que les différences relatives, et donc le degré des inégalités, ont également tendance à augmenter. Voir également: Inégalités de santé.
Obligations à impact social (SIB), également connu sous le nom de modèle de rémunération au succès (PFS), est une forme de contrat basé sur les résultats entre le secteur public et le secteur privé. Le premier accepte de payer pour une amélioration substantielle des résultats sociaux pour une population spécifique, ce qui réduira les coûts du secteur public à long terme. Le secteur privé paie initialement pour l'intervention, qui est fournie par des prestataires de services ayant fait leurs preuves. Le secteur privé ne sera remboursé que si un impact social significatif est atteint. Les obligations à impact social sont conçues pour surmonter les défis que les gouvernements doivent relever pour investir dans la prévention et l'intervention précoce.
Ils atténuent les risques d'échec et attirent des investisseurs d'impact, qui souhaitent tester l'innovation et mettre à l'échelle des programmes réussis. Les investisseurs fournissent un financement flexible à des programmes conçus pour répondre aux besoins des groupes vulnérables afin d'améliorer leur vie.
Les organismes de bienfaisance et les entreprises sociales peuvent émettre des obligations (Obligations de bienfaisance) comme une forme de dette à long terme pour développer les opérations commerciales. Une organisation peut être en mesure d'émettre des obligations si elle dispose d'une source de revenus sous-jacente viable avec laquelle rembourser les détenteurs d'obligations (par exemple, une organisation qui gère une chaîne de magasins de charité).
Dans certains cas, les investisseurs peuvent également recevoir le remboursement en termes non monétaires, tels que les biens et services fournis par l'entreprise. En outre, des allégements fiscaux pour les investisseurs peuvent être accordés par les gouvernements centraux. Par exemple, cela permet aux investisseurs de réduire leurs charges fiscales de 5% par an pendant cinq ans.
Pour en savoir plus sur les SIB, consultez ce chapitre sur le financement à impact social.
Infrastructure sociale «dure» peut inclure la construction de centres de santé, de logements sociaux de bonne qualité, d'infrastructures de transport durables, de terrains de jeux ou d'espaces verts.
Infrastructure sociale «douce» les investissements comprennent le développement des compétences du personnel, les programmes communautaires, les services de conseils en matière de bien-être, la prévention et les interventions précoces et les approches centrées sur la personne.
Contrats de résultats sociaux, également connu sous le nom de fonds de résultats, est un nouveau mécanisme d'investissement dans les services de promotion de la santé. Les contrats de résultats sociaux (SOC), également connus sous le nom de fonds de résultats, sont des contrats dans lesquels les paiements sont effectués uniquement lorsque des résultats sociaux (ou de promotion de la santé) préalablement convenus sont atteints par le programme / l'organisation financé.
Cliquez ici pour en savoir plus sur les contrats axés sur les résultats sociaux.
Investissement socialement responsable est une méthode de sélection d'entreprises cotées ou non cotées dans lesquelles investir, sur la base d'une combinaison de leurs performances financières et de la manière dont elles abordent les performances sociales et environnementales.
L'ISR est souvent confondu avec la finance solidaire, bien qu'il s'agisse de concepts très distincts.
Finance solidaire est un moyen plus actif d'identifier les opportunités d'investissement dans les petites ou moyennes entreprises non cotées qui ont été créées avec la mission spécifique de relever un défi social et / ou environnemental persistant.
Dans un classe d'actifs double un investisseur reçoit le rendement financier et le rendement social. Ceci est particulièrement important pour le financement à impact social.